728x90
[하나금융투자 기업분석실] 9월 1일(금) 발간 자료 요약
■Downgrade
1.기아차 (BUY,4.3만원(하향)) : 통상임금 소송결과로 1조원 비용 반영
- 통상임금 소송결과로 약 1조원 내외의 비용 반영
- 2017년/2018년 추정 EPS가 44%/4% 하락 영향
- 관련 불확실성 해소보다는 펀더멘털 회복 여부가 중요
(송선재 3771-7512)
■Maintain
2.건설/부동산(Overweight): 7월 주택지표에서 무엇을 읽어야 할까
- 주택선행지표인 인허가 5.0만호로 전년비 18.3% 감소
- 동행지표인 분양과 착공은 각각 33.5%, 25.4% 감소
- 9월 투자심리 바닥 찍고 반등 할 것
(채상욱 3771-7269)
3.통신서비스(Overweight): 하나금융투자 주간 통신 전략/이슈 점검
- 선택약정요금할인 폭 상향 조정 통신사 수용, 요금인하 우려 지속되며 단기 투자 심리 위축되는 양상
- 선택약정요금할인 폭 상향, 보조금상한선 일몰 예정으로 폰 구매 연기 양상 뚜렷한 상황, 3분기 통신사 실적 양호할 전망
- 주간 종목별 투자 매력도는 SKT>LGU+>KT 순
- 투자 심리 회복되기 전까지는 재료 많고 주가 하방 경직성 지닐 SKT로 매수 제한할 것을 추천
(김홍식 3771-7505)
감사합니다.
(컴플라이언스 승인을 득함)